在基金從業考試中，行政處罰是《基金法律法規》的核心考點，直接關聯基金募集、銷售、信息披露等環節的合規性。根據《證券投資基金法》，財產罰、聲譽罰、資格罰、行為罰及刑事責任銜接為五大高頻處罰類型，考生需精準掌握其適用場景與處罰標準，以應對考試與實務需求。

一、財產罰

財產罰是基金監管中最常見的處罰類型，直接針對違法所得或經營收益。例如：

1、非公開募集未備案：基金管理人未在募集完畢后備案的，將被處以10萬元至30萬元罰款，直接責任人面臨3萬元至10萬元罰款。

2、向不合格投資者募集資金：若向非合格投資者轉讓基金份額，沒收違法所得，并處違法所得1-5倍罰款；無違法所得或不足100萬元的，罰款10萬元至100萬元，直接責任人罰款3萬元至30萬元。

3、挪用基金銷售結算資金：此類行為將被沒收違法所得，并處違法所得1-5倍罰款；無違法所得或不足100萬元的，罰款10萬元至100萬元，直接責任人罰款3萬元至30萬元。

考試要點：需區分“有違法所得”與“無違法所得”的處罰標準，以及罰款倍數的上下限。

二、聲譽罰

聲譽罰通過公開譴責或書面警告，對機構或個人的市場信譽造成影響。例如：

1、基金銷售誤導投資者：若銷售機構未充分揭示風險，導致投資者購買與其風險承受能力不匹配的產品，將被處以10萬元至30萬元罰款，直接責任人面臨警告及3萬元至10萬元罰款。

2、信息披露違規：基金信息披露義務人披露虛假信息或存在重大遺漏的，直接責任人將被警告，暫?；蛉∠饛臉I資格，并處3萬元至30萬元罰款。

考試要點：聲譽罰常與其他處罰類型（如財產罰、資格罰）并處，需注意“雙罰制”的應用。

三、資格罰

資格罰直接限制從業主體參與基金市場的權利，適用于嚴重違規行為。例如：

1、基金份額登記數據篡改：若機構隱匿、偽造、篡改基金份額登記數據，直接責任人將被撤銷基金從業資格，并處3萬元至10萬元罰款。

2、基金托管人違規操作：托管人未按規定召集持有人大會的，直接責任人可能被暫停或取消基金從業資格，并處警告及罰款。

考試要點：資格罰的適用場景通常與“情節嚴重”相關，需結合具體違規行為判斷。

四、行為罰

行為罰通過限制機構經營自由，強制其停止違規行為。例如：

1、擅自從事公開募集基金服務：未經核準從事相關業務的機構，將被責令改正，沒收違法所得，并處違法所得1-5倍罰款；無違法所得或不足30萬元的，罰款10萬元至30萬元，同時可能被責令停業。

2、基金管理人內部治理混亂：若管理人未建立有效風險控制制度，監管機構可責令其暫停部分或全部業務，并限制高管權利。

考試要點：行為罰常與“責令改正”結合使用，需注意處罰的遞進關系（如先責令改正，拒不改正再停業）。

五、刑事責任銜接

當違規行為觸犯《刑法》時，行政處罰將升級為刑事處罰。例如：

1、挪用基金財產：若管理人或托管人將基金財產挪作他用，除行政處罰外，構成犯罪的將依法追究刑事責任。

2、內幕交易或操縱市場：此類行為可能涉及《刑法》第180條、第182條，最高可處10年有期徒刑并處罰金的刑事處罰。

考試要點：需區分行政處罰與刑事責任的界限，重點掌握“構成犯罪”的法定情形。